FondsNachrichten

Die Renditen von Absolute-Return-Strategien in den letzten drei Jahren waren größtenteils enttäuschend, die Korrelation zu Aktien zu hoch und auch der langfristige Trend von Mittelabflüssen macht es der Anlageklasse nicht gerade einfacher. Absolute-Return-Strategien zeichnen sich durch den Einsatz von Leerverkäufen, Futures, Optionen, Derivaten, Arbitrage-Geschäften, Leverage und unkonventionelleren Anlagen aus. Ziel der Fondskonstrukte ist es, unabhängig von jeglicher Marktlage positive Renditen zu erwirtschaften und sich nicht an einen Vergleichsindex zu klammern – Renditen sollen möglichst unkorreliert zu Aktien- und Anleihenrenditen erzielt …

Fundview hat zur Mittagspause in Köln eingeladen und sechs Vermögensverwalter sind gekommen und haben diskutiert. Unter anderem über die Steuerung der Aktienquote im aktuell volatilen Umfeld. Wurde die Quote nach dem Ausverkauf vor einigen Wochen gesenkt? Oder wurde sogar nachgekauft?

Wie jeden Monat gab es auch im September wieder viel Bewegung bei der FondsNote. Auffällig ist, dass es diesmal viele solide und auch schon länger am Markt befindliche Fonds ganz nach oben geschafft haben. Dazu zählen etwa der Janus Henderson Horizon Global Technology Leaders Fund A2 USD sowie der M&G (Lux) Global Convertibles Fund EUR A Acc. Beide Fonds sind auf die Bestnote 1 hochgestuft worden. Ebenfalls mit Note 1 wird nun der Capital Group Capital Income Builder bewertet.

Auch wenn es viele digitale Bank- und Wertpapierangebote gibt, wenn es um Aktienanlagen geht, wünschen sich deutsche Anleger einen Berater aus Fleisch und Blut. Online-Angebote sehen viele mit einer gewissen Skepsis, so eine Umfrage des DIVA. In Deutschland mangelt es nicht an kostengünstigen Angeboten für Online-Banking oder Online-Vermögensverwaltungen. Die Mehrheit der deutschen Verbraucher setzt bei Aktienanlagen aber dennoch auf eine persönliche Beratung, wie eine Umfrage des Deutschen Instituts für Vermögensbildung und Alterssicherung (DIVA) im Juli unter 2.000 Personen ergab.

AllianceBernstein bringt das AB US Value Portfolio auf den europäischen Markt. Die Strategie nutzt fundamentales und quantitatives Research, um qualitativ hochwertige Large-Cap-Unternehmen zu attraktiven Bewertungen zu identifizieren und ist damit bereits seit Jahren erfolgreich. Der Fonds, der von Cem Inal verantwortet wird, verfolgt den gleichen Ansatz, der bereits bei der 1973 aufgelegten US Large Cap Value-Strategy von AB zum Einsatz kommt.

Die Flucht aus offenen Immobilienfonds hält an. Mittlerweile steht seit zwölf Monaten ein rotes Vorzeichen vor dem Nettomittelaufkommen – mit besorgniserregendem Trend, wie Zahlen des Analysehauses Barkow Consulting zeigen. Im Juli sind netto 729 Millionen Euro aus offenen Immobilien-Publikumsfonds abgeflossen. Brutto, also ohne Berücksichtigung von neu abgesetzten Anteilen, beläuft sich der Mittelabfluss sogar auf 1,1 Milliarden Euro. Das zeigen Zahlen des Analysehauses Barkow Consulting.

Ignace De Coene, Equity Fund Manager bei DPAM, plädiert für eine zukunftsgerichtete Landwirtschaft, die durch Effizienzsteigerungen sowohl die Welternährung als auch den Klima- und Umweltschutz im Blick behält: Emissionen aus Landwirtschaft und Lebensmittelproduktion spielen bei der Bekämpfung des Klimawandels eine wichtige Rolle. Gleichzeitig steht die Landwirtschaft in der Kritik, die Artenvielfalt und natürliche Lebensräume zu gefährden.

Das Thema Künstliche Intelligenz ist bei den meisten Anlegern in den Fokus gerückt. Für die Frankfurter KI-Boutique Tungsten TRYCON ist dieser Hype in vielerlei Hinsicht positiv. Unlängst wurde beispielsweise eine neue dynamische KI-Strategie lanciert. Allerdings müssen Investoren auch die Augen offen halten vor Trittbrettfahrern. Der Hype um die Künstliche Intelligenz (KI) ist vermutlich das große Investment-Thema der vergangenen Jahre. Einerseits bietet die KI Investment-seitig für die Portfolios große Chancen und bescherte vielen Portfolios exorbitante Renditen. Andererseits gab und gibt es …

Im April wurde die bekannte Ark-ETF-Reihe auch nach Europa gebracht – seitdem konnten die Strategien nur geringfügig Gelder anziehen. Kurz nach dem Ausbruch der Corona-Pandemie und den massiven fiskalischen und monetären Unterstützungsprogrammen war Cathie Wood eine der beliebtesten Investorinnen in den USA.

Obwohl der MFS Meridian Funds – Contrarian Value Fund einen antizyklischen Value-Stil umsetzt, konnte Managerin Anne-Christine Farstad den MSCI World deutlich hinter sich lassen. Anne-Christine Farstad ist Investment Officer und Aktienportfoliomanagerin MFS Investment Management. Sie managt unter anderem den MFS Meridian Funds – Contrarian Value Fund.

Die Pensum Asset Management bringt nach dem Erhalt der BaFin-Lizenz zwei Investmentfonds auf den deutschen Markt. Das Unternehmen will vor allem im Wholesale-Bereich wachsen und sieht eine große Nachfrage nach norwegischen Aktien und Aktien aus dem Energiebereich, wie Melanie Roggemann, die Deutschland-Chefin des Unternehmens, erklärt.

Mit dem Begriff “Internet” im Fondsnamen waren die Verantwortlichen beim Berliner Asset Manager BIT Capital schon länger nicht mehr glücklich. Im neuen Namensbestandteil “Technology” der bisherigen Global-Internet-Leaders-Fonds spiegele sich deren Ausrichtung präziser wider. Wie FONDS professionell vorab erfahren konnte, wird der auf Technologie-Aktienfonds spezialisierte Asset Manager BIT Capital seine beiden Fonds der BIT-Global-Internet-Leaders-Strategie umbenennen.

In den letzten Monaten hat die Fed ihr Augenmerk nicht mehr ausschließlich auf die Inflation, sondern auch auf den Arbeitsmarkt gerichtet. Somit sind die Arbeitsmarktdaten nun der entscheidende Faktor bei der Festlegung des Umfangs der nächsten Zinssenkung. Alle Entwicklungen im Zusammenhang mit der Erwerbstätigkeit können nun als potenziell marktbewegendes Ereignis betrachtet werden.

In der Reihe „Fonds versus Fonds“ stellt der Maklerpool Fonds Finanz für TiAM FundResearch zwei unterschiedliche Fonds der gleichen Kategorie gegenüber und analysiert deren Zukunftsaussichten. Diese Woche: DNB Technology versus 10XDNA – Disruptive Technologies.

Die Europäische Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde (ESMA) hat die aktualisierten Richtlinien zur Verwendung nachhaltiger Begriffe in Fondsnamen veröffentlicht. Diese treten am 21. November 2024 in Kraft. Hintergrund der Richtlinien ist, Greenwashing zu verhindern, indem ein klarerer Regulierungsrahmen für nachhaltige Finanzprodukte aufgestellt wird.