Tagesarchiv

So heftig der Absturz der globalen Aktienmärkte im Zuge der Corona-Pandemie ausgefallen war, so überzeugend fiel auch der direkt daran anschließende Kursanstieg aus. Unterstützungsmaßnahmen der weltweiten Notenbanken, umfangreiche Konjunkturprogramme der Regierungen sowie eine überzeugende Eindämmung des Corona-Virus im Bereich der EU-Staaten sorgten dafür, dass sich Investoren wieder deutlich optimistischer zeigten. Die FondsStrategie SJB Nachhaltig profitierte von unserer von Anfang an verfolgten Strategie, der massiven Kurskorrektur nicht mit panikartigen Verkäufen zu begegnen, sondern nur selektive Umschichtungen vorzunehmen und so für zusätzliche Stabilität mit …

Die globalen Aktienmärkte konnten sich im Juli gut halten, da Stimulus- und Konjunkturpakete von Zentralbanken und Regierungen rund um den Globus für Optimismus bei den Anlegern sorgten. Schwach fielen hingegen die Wirtschaftszahlen aus: Mit einem BIP-Rückgang um 32,9 Prozent (annualisiert) im zweiten Quartal  legte die US-Wirtschaft den stärksten Rücksetzer seit den 1940er-Jahren hin. In dieser Marktumgebung  verzeichnete der Pictet Security P EUR (WKN A0LC44, ISIN LU0270904781) eine positive Kursentwicklung von +2,30 Prozent. Das aus Yves Kramer, Alexandre Mouthon und Rachele Beata bestehende Pictet …

So heftig der Absturz der globalen Aktienmärkte im Zuge der Corona-Pandemie ausgefallen war, so überzeugend fiel auch der direkt daran anschließende Kursanstieg aus. Unterstützungsmaßnahmen der weltweiten Notenbanken, umfangreiche Konjunkturprogramme der Regierungen sowie eine überzeugende Eindämmung der Ausbreitung des Corona-Virus im Bereich der EU-Staaten sorgten dafür, dass sich Investoren wieder deutlich optimistischer zeigten. Die FondsStrategie SJB Stars profitierte von unserer von Anfang an verfolgten Strategie, der massiven Kurskorrektur nicht mit panikartigen Verkäufen zu begegnen, sondern nur selektive Umschichtungen vorzunehmen und für …

 Bellevue | Küsnacht, 06.07.2020. Die Corona-Pandemie beeinflusst derzeit die Finanzmärkte enorm. Dennoch gilt es, bei Investments die Langfristigkeit nicht aus den Augen zu verlieren und auf Qualitätsaktien zu setzen. Dazu gehören auch inhabergeführte Unternehmen. Im Interview mit dem Magazin Cash gibt Birgitte Olsen, Lead Portfolio Managerin des BB Entrepreneur Europe Small bei Bellevue Asset Management AG, Auskunft über über die Positionierung und Perspektiven des Fonds.

Während die Benchmark FT Gold Mining Index im Mai lediglich ein bescheidenes Plus von 1,8 Prozent generierte, kletterte der Kurs des Craton Capital Precious Metal Fund (WKN A14S65, ISIN LI0214430949) steil nach oben. Der Goldminen-Fonds legte über den Berichtszeitraum um 12,1 Prozent zu. Craton-FondsManager Markus Bachmann betont, dass in einer Post-Covid-19-Welt kein Weg an Gold vorbeiführe, da es als Mittel zur Werterhaltung unverzichtbar sei. In seinem Monatsbericht für Mai beschreibt der Rohstoffexperte die aktuelle Lage im Edelmetallsektor und analysiert für alle FondsInvestoren der Strategien SJB Substanz  und SJB Surplus die neuesten …

 Bellevue | Küsnacht, 11.06.2020. Die Ausbreitung des Coronavirus hat die Weltwirtschaft brutal erschüttert. Kleine und mittlere europäische Unternehmen – darunter auch viele eigentümergeführte Unternehmen – könnten gestärkt aus der Krise hervorgehen, kommentiert Birgitte Olsen, Lead Portfolio Manager des BB Entrepreneur Europe Small Fonds bei Bellevue Asset Management. Europäische Small und Mid Caps waren historisch immer wieder in der Lage, eine konsistente Outperformance zu generieren. Begünstigt wurde dies von ihrer Fähigkeit, überdurchschnittlich und profitabel zu wachsen. Dies stellt auch im derzeit …

Im April konnte der Long Term Investment Fund Classic EUR (WKN A0JD7E, ISIN LU0244071956) um vier Prozentpunkte zulegen, nachdem er im ersten Quartal 2020 im Umfeld der Corona-Krise eine Wertentwicklung von -37 Prozent hatte hinnehmen müssen. Der SIA-Fonds mit seinem langfristig ausgerichteten Value-Ansatz, der einen wichtigen Baustein der FondsStrategien SJB Stars und SJB Substanz bildet, setzt weiterhin auf ein sehr solides, nach Unternehmen, Regionen und Risikokategorien diversifiziertes Portfolio. FondsManager Alex Rauchenstein berichtet im zweiten Teil seines Quartalsreports von April 2020, von welchem Basisszenario die SIA-Strategen ausgehen und inwieweit …

 Bellevue | Küsnacht, 10.06.2020. Noch ist es schwierig, die Auswirkungen der Pandemie auf die Weltwirtschaft einzuschätzen. Trotzdem gehen wir davon aus, dass sich die Gesundheitsaktien aufgrund ihrer nichtzyklischen Nachfrage besser entwickeln werden als der breite Aktienmarkt. Deutlich sichtbar ist dies bereits in Asien und in den Emerging Markets: Seit Jahresbeginn konnte der BB Adamant Asia Pacific Healthcare (Lux) Fonds um +21.6% (I-USD) und der BB Adamant Emerging Markets Healthcare (Lux) Fonds um +22.9% (I-USD) in einem von grosser Unsicherheit geprägten Börsenumfeld …

Nachdem unser letztes Update die Branchen und einige Beispielunternehmen zum Thema hatte, möchten wir uns diesmal den Fonds in den SJB-Strategien widmen. Auch wenn sich die Lage an den Börsen seit Jahresbeginn dramatisch geändert hat, so sind die Fonds in den Portfolios zum Großteil gleichgeblieben. Allerdings haben wir ein regelmäßiges Rebalancing vorgenommen und auch die Gewichtungen geändert, wenn uns dies notwendig erschien. Im Folgenden finden Sie einige Beispielfonds aus unseren Strategien. Fangen wir mit Goldminenaktien an.

 Bellevue | Küsnacht, 03.06.2020. Wie können Anleger erfolgreich in medizinische Innovation investieren? – Antworten auf diese Frage gibt die Aufzeichnung der aktuellen Markteinschätzung und Portfoliopositionierung von Dr. Daniel Koller, Leiter Portfoliomanagement der BB Biotech. In diesem Call zeigt Daniel Koller auf, welche neuen therapeutischen Modalitäten zu vielseitigen Behandlungsmöglichkeiten führen und welchen Einfluss COVID-19 auf das aktuelle Marktumfeld der Biotechnologie ausübt.

Im April konnte der Long Term Investment Fund Classic EUR (WKN A0JD7E, ISIN LU0244071956) um vier Prozentpunkte zulegen, nachdem er im ersten Quartal 2020 im Umfeld der Corona-Krise eine Wertentwicklung von -37 Prozent hatte hinnehmen müssen. Die etwas schwächere Performance im Vergleich zu den wichtigsten Indizes resultierte daraus, dass sich zyklische Unternehmen sowie Unternehmen aus den Bereichen Energie und Bergbau vergleichsweise ungünstig entwickelten. Der SIA-Fonds mit seinem langfristig ausgerichteten Value-Ansatz, der einen wichtigen Baustein der FondsStrategien SJB Stars und SJB Substanz bildet, setzt weiterhin auf ein sehr solides, …

 Bellevue | Küsnacht, 27.05.2020. Vor wenigen Tagen fand die regelmässige halbjährliche Portfolio-Anpassung der nachhaltigen Healthcare-Strategie statt. In ihrem Update Call erläutert Zahide Donat, Portfoliomanagerin des BB Adamant Sustainable Healthcare (Lux) Fonds, die aktuelle Performance und liefert Hintergründe zur jüngsten Portfolioanpassung.

 Bellevue | Küsnacht, 20.05.2020. Die aktuelle Coronakrise hat viele Prozesse im Gesundheitssektor verändert und die Akzeptanz für digitale Lösungen enorm gesteigert. Disruptive Technologien gepaart mit der nichtzyklischen Nachfrage nach Gesundheitsdienstleistungen haben somit zu einem erfreulichen Resultat geführt. Mit einer positiven YTD-Performance von +7.4% per Mitte Mai (I-USD) hat sich die Digital Health-Strategie nicht nur bedeutend besser als der breite MSCI World Healthcare Index vom Tiefst im März erholt, sondern es wurde auch die Schere gegenüber wichtigen Aktien-Indices (MSCI World, Russel …

Ökoworld|Hilden, 15.05.2020. Alexander Mozer, Chief Investment Officer der Ökoworld AG, beschreibt im nachfolgenden Kommentar, warum sich die Wertentwicklung der hauseigenen Fonds deutlich positiv vom Gesamtmarkt hat absetzen können. Im Jahr 2020 hat uns das Corona-Virus bisher fest im Griff. Verwerfungen an den Aktienmärkten, an den Rentenmärkten und auch an den Devisenmärkten sind nicht spurlos an unseren Gemütern und unseren Fonds vorübergegangen.

 Bellevue | Küsnacht, 13.05.2020. Die Bellevue Entrepreneur Strategien zeichnen sich durch Investitionen in eigentümer- bzw. familiengeführte Unternehmen mit sehr soliden Finanzen und gesunden Bilanzen aus. Eigenschaften, welche vor allem in der derzeitigen Corona-Krise sehr gefragt sind. Es ist nicht das erste Mal, dass die Unternehmen sich just in Krisenzeiten als standhafter und innovativer zeigen.  Die beiden vorgestellten Fonds sind im Mitbewerbervergleich äusserst wettbewerbsfähig und schlagen ihre jeweilige Benchmark YTD 2020 deutlich. Nachfolgend finden Sie ein kurzes Video-Update von Birgitte Olsen, Lead Portfoliomanagerin …